Санхүүгийн хамгийн чухал харьцаа Шинэ хөрөнгө оруулагчид мэдэх хэрэгтэй
Хувь хүний нөөцөд хөрөнгө оруулахаасаа өмнө санхүүгийн харьцааг хэрхэн тооцоолохыг сурах нь чухал юм. Хэдийгээр та өөрийн санхүүгийн харьцааг өөрийн зуучлагч эсвэл санхүүгийн сайтаас авахаар шийдсэн байсан ч гэсэн тэд юуг төлөөлж буйгаа болон хөрөнгө оруулалт хийхийг хүсч буй бизнесийн талаар танд юу ярихыг мэдэх хэрэгтэй. Үгүй бол та алдаа гаргаж, хэтэрхий их өртэй компани руу шилжих, амьд үлдэхийн тулд хангалттай мөнгө, эсвэл бага ашиг олдог байж болно. Санхүүгийн харьцааны энэхүү гарын авлага нь хамгийн чухал санхүүгийн харьцааг хэрхэн тооцоолох, илүү чухал нь юу гэсэн үг болохыг тайлбарлах болно.
01 Санхүүгийн тайлангийн удирдамж
Санхүүгийн тайлангуудгүйгээр санхүүгийн харьцааг тооцоолох боломжгүй! Санхүүгийн тайлангийн энэ гарын авлага нь баланс, орлогын тайлан, нягтлан бодох бүртгэлийн бусад чухал баримт бичгүүдийг хэрхэн уншиж танилцах зааврыг өгдөг.
02 Санхүүгийн харьцааны 5 ангилал
Санхүүгийн бүх харьцаанууд нь таван ангилалын аль нэгэнд хуваагдана. Эдгээр таван ангилал тус бүрийг судалснаар та компанийн санхүүгийн тайлангууд дээр ажиллаж эхлэх үед санхүүгийн харьцааг тооцоолох шаардлагатай байгааг мэдэх болно.
03 Бэлэн мөнгөний урсгалын харьцаа
Зарим хөрөнгө оруулагчид илүү үнэ цэнэтэй "үнийн харьцаатай харьцаа" (эсвэл богино хугацааны харьцаа) -ын оронд "мөнгөн урсгалын харьцаа" -ыг мэддэг санхүүгийн харьцаанд анхаарлаа хандуулахыг илүүд үздэг. Бодоод үзээрэй, амралтаа аваад кофе ууж байгаарай. Учир нь та үнэт цаасны үнэлгээний хэрэгсэлд байнга анхаардаггүй зүйлсийн талаар мэдэхийг хүссэн бүх зүйлээ мэдэх болно.
04 Үр ашигт харьцах харьцаа - P / E харьцаа
Үр ашигт харьцаа нь пропорциональ харьцаа гэдэг нь дэлхийн хамгийн алдартай санхүүгийн харьцаа юм. Энэ нь "хямд" буюу "үнэтэй" хувьцааг хэрхэн яаж тодорхойлохыг хурдан бөгөөд бохир арга хэлбэрээр ашигладаг. Үүнийг бодох хамгийн сайн арга бол компаний орлого олохын тулд $ 1 болгонд төлөхөд хэр их мөнгө төлөхийг та хүсч байгаа юм. Үүнийг хэрхэн тооцоолох талаар дэлгэрэнгүй үзэх хэрэгтэй.
05 PEG харьцаа
Орлогын харьцааны үнэ (эсвэл богино хугацааны харьцаа) нь хоёр хувьцааны үнэлэмжийг үнэлэх хамгийн түгээмэл арга бөгөөд PEG харьцаа нь нэг алхмаар цааш үргэлжилдэг. Энэ нь үнийн өсөлтөөс олох орлогын харьцаа юм. Байгууллагын өсөлт дэхь ПЕБ-ийн харьцааны хүчин зүйлсийн нэрээр нэрлэж болно.
06 Хөрөнгийн эргэлтийн харьцаа
Хөрөнгийн эргэлтийн санхүүгийн харьцаа нь компанийн эзэмшиж буй хөрөнгийн доллар бүрийн борлуулалтын нийт дүнг тооцдог. Энэ нь компанийн хөрөнгийг ашиглах үр ашгийг хэмждэг.
07 Одоогийн харьцаа
Орлогын харьцааны үнэ адилаар өнөөгийн харьцаа нь бүх санхүүгийн харьцааны хамгийн алдартай нь юм. Энэ нь компаний санхүүгийн чадавхи, харьцангуй үр ашигтай байдлын шалгуур болдог. Жишээлбэл, компани хэтэрхий их, эсвэл хэтэрхий бага хэмжээний бэлэн мөнгө байгаа эсэхийг та хэлж чадна.
08 Өр төлбөрийн харьцаа
Хөрөнгө оруулагчид өр төлбөрийн харьцаа нь хөрөнгө оруулалтын харьцаа (net worth) -ийг харьцуулж үзэхэд ихээхэн ач холбогдолтой юм. Жишээлбэл, хэрэв та 100 сая долларын үнэтэй зочид буудал, 30 сая долларын өртэй бол та 30 сая долларын өртэй байсан бол 40 сая ам.долларын үл хөдлөх хөрөнгөөс илүү санаа зовох болно. Өрийн өмчид харьцах харьцаа хэрхэн яаж тооцох, яагаад энэ нь чухал болохыг олж мэдэх.
09 Нийт ашиг
Нийт ашгийн хэмжээ нь цалингийн зардал, зар сурталчилгаа, борлуулалтын зардал, албан тасалгааны төлбөр гэх мэт борлуулалтын хувь хэмжээг хэр их ашиг олж болохыг мэдэх боломжийг олгодог. Энэ бол таны сурч болох хамгийн чухал санхүүгийн харьцааны нэг юм.
Хүүгийн хуримтлалын харьцаа 10
Хүүгийн хамрах хүрээ нь маш их өр төлбөрийг ашигладаг пүүсүүдэд санхүүгийн чухал харьцаа юм. Энэ нь жил бүр өгч буй мөнгөнийхөө төлөө компанид үүсдэг хүүгийн бүх зардлыг нөхөхөд хэр их мөнгө зарцуулахыг мэдэх болно.
11 Бараа материалын эргэлтийн харьцаа
Хэрэв та хэдэн удаа бизнесээ нөөцөө эргүүлэн авахыг мэдэх шаардлагатай бол бараа материалын эргэлтийг харьцуулах хэрэгтэй. Энэ нь компаний өмч хөрөнгөө хэтэрхий олонтаа байдгийг харуулах боломжийг олгож санхүүгийн бэрхшээлийг даван туулж байна. Жишээ нь маш үр дүнтэй жижиглэн худалдаалагч нь илүү үр ашигтай өрсөлдөгчийнхээс илүү бараа материалын эргэлт харьцаатай байх болно.
12 Цэвэр ашгийн харьцаа
Ашигтай ашгийн харьцааны харьцаа нь $ 1 болгон орлого бүрдүүлдэг компанид хэр их мөнгө оруулдаг тухай өгүүлдэг. Илүү өндөр ашгийн хэмжээ бүхий компаниуд нь ихэвчлэн илүү сайн үр өгөөж өгдөг, их хэмжээний урамшуулал, өөхт ногдол ашиг өгдөг.
13 Ашигт ажиллагааны ашигт хүүгийн харьцаа
Үйл ажиллагааны орлого, эсвэл үйл ажиллагааны ашгийг заримдаа гэж нэрлэдэг бөгөөд энэ нь үйл ажиллагаанаас бий болсон бизнесийн нийт татварын өмнөх ашиг юм. Энэ нь давуу эрхтэй хувьцааны ногдол ашиг, орлогын албан татвар гэх мэт цөөн хэдэн зүйлсийг төлөхийн өмнө эзэмшигчдэд боломжтой зүйл юм.
14 Түргэн шалгалтын харьцаа
Туршилтын түргэвчилсэн харьцаа (мөн Acid Test буюу Хөрвөх чадварын харьцаа) гэдэг нь компаний санхүүгийн чадавхи, төлбөр түргэн гүйцэтгэх чадварын хамгийн хэт их, хүнд сорилт юм.
15 Авлага нь эргэж ирдэг
Бизнес эсвэл хувьцааны задлан шинжилгээ хийж байх үед компаний данснаас авдаг төлбөрийг илүү хурдан авдаг гэсэн үг. Хурдан үйлчлүүлэгчид төлбөрөө төлж эхэлбэл, компани хурдан бэлэн мөнгөөр, өр төлөх эсвэл шинэ бүтээгдэхүүн үйлдвэрлэх боломжтой. Мөн дансгүй болсон данс руу мөнгө алдах боломж бага байдаг. Аз болоход, авлагыг цуглуулах бизнес хийхэд шаардагдах хоногийн тоог тооцоолох арга бий. Энэ нь авлагын эргэлт эсвэл авлагын эргэлт гэж нэрлэгддэг бөгөөд суралцах санхүүгийн ашигтай харьцаа юм.
16 Хөрөнгийн өгөөж (ROA) Харьцаа
Хөрөнгө оруулагчид хөрөнгө оруулагчдад хэлэхдээ хөрөнгө $ 1-ийн нийт борлуулалт, активын өгөөж, эсвэл богино хугацааны ROA-д хөрөнгө оруулагчид $ 1-ийн хөрөнгө тус бүрээр компанид хэр их хэмжээний ашгийг өгч байгааг хэлнэ. Хөрөнгийн өгөөжийн үзүүлэлт нь бизнесийн хөрөнгийн эрчмийг хэмжих итгэлтэй арга юм. Жишээлбэл, таны судалж байгаа компани таны бүтээгдэхүүнийг үйлдвэрлэх, борлуулахын тулд их хэмжээний мөнгө зарцуулах шаардлагатай юу? Энэ бол таны мэдэх хамгийн чухал санхүүгийн харьцааны нэг юм.
17 Єєрийн хєрєнгийн єгєєж (ROE) харьцаа
Ашигт ажиллагааны хамгийн чухал хэмжигдэхүүний нэг нь өмчөөс (эсвэл богино хугацаанд ROE) өгөөж юм. Өөрийн хөрөнгийн өгөөж нь балансад байршуулсан хувьцаа эзэмшигчийн нийт дүнтэй харьцуулахад компанид хэр их ашиг олдогийг харуулдаг.
18 Хөрөнгийн талаархи дэлгэрэнгүй мэдээлэл: DuPont загвар
Дээр дурдсан өмчийн санхүүгийн харьцааны өгөөжийг хэрхэн тооцоолохоо мэдсэний дараа та цаашаа үргэлжлүүлэн янз бүрийн бүрэлдэхүүн хэсгүүдэд хуваах хэрэгтэй. Үүнийг DuPont шинжилгээ гэж нэрлэдэг. Үүнийг судалж үзээд, энэ нь компанийг ашигтай болгоход чухам юу болохыг мэдэж болно. Энэ бол хамгийн агуу аз завшааныг ойлгох нууц юм.
19 долларын борлуулалтын ажлын капитал
Борлуулалтын санхүүгийн харьцааны нэг долларын эргэлтийн хөрөнгө нь маш чухал учраас бизнесийн үйл ажиллагаа явуулахад хэр их мөнгө хэрэгтэйг мэдэх боломжтой. Ерөнхийдөө, илүү их эргэлтийн хөрөнгийг компаний хэрэгцээтэй болгох нь илүү үнэ цэнэтэй, учир нь энэ нь эзэмшигчид нь ногдол ашгийн хэлбэрээр бизнесээс гарах боломжгүй юм.