Бондын сан нь нэг хөрөнгө оруулалтыг өргөн хүрээнд төрөлжүүлэхэд зориулагдсан боловч дуусгавар болох хугацаа нь байдаггүй бөгөөд энэ нь хөрөнгө оруулагчид ирээдүйд тодорхойлогдох бүх удирдагчид ирээдүйд тодорхой цэг дээр байх баталгаагүй гэсэн үг биш юм. бонд.
Хөрөнгө оруулагчид мөн " шат " -ыг бий болгох эсвэл өөр өөр хугацаатай хэд хэдэн бондыг бий болгох боломжтой - таван буюу түүнээс дээш хувийн бондоос бүрдэнэ.
Энэ сонголт нь хөрөнгө оруулагчдад хүүний түвшний эрсдэлийг удирдах, урьдчилан таамаглах боломжтой мөнгөн гүйлгээг баталгаажуулах боломжийг олгодог бөгөөд энэ нь бондын сантай холбоотой үндсэн алдагдлын эрсдэлийг бууруулахад тусалдаг. Гэсэн хэдий ч энэ хандлага нь багцын төрөлжүүлэлтийг бага түвшинд хүргэдэг.
Зорилтот хугацаат сан Цагны гүүр
Одоо хөрөнгө оруулагчид эдгээр бүх хэрэгцээг хангахын тулд зорилтот хугацаатай бондын солилцоогоор арилжаалагддаг сан буюу ETF-ийн хөрөнгө оруулалтад хөрөнгө оруулалт хийж чадна. Эдгээр үнэт цааснууд нь ижил хугацаанд төлөгдөөгүй бондоос бусад байнгын ETF шиг ажилладаг. Бонд бүр нь дуусч байгаа тул хөрөнгө нь дахин хөрөнгө оруулалт хийхийн оронд мөнгөөр эсвэл мөнгөтэй адилтгах хөрөнгийг шилжүүлдэг. Сангуудын дуусгавар болох хугацаандаа үйл ажиллагаа зогсоод, түүний үнэ цэнийг хувьцаа эзэмшигчдэд буцааж өгдөг. Ингэснээр хөрөнгө оруулагчид орлого олох боломжтой, шингэний (хялбар арилжаалагддаг) хөрөнгө оруулалтыг эзэмшиж, тэдний үндсэн хөрөнгийг буцааж өгөх өдөр мэддэг (коллежийн төлбөр гэх мэт тодорхой зорилготой хөрөнгө оруулагчдад нэмэх боломжтой) .
Үүний зэрэгцээ тэд хөрөнгө оруулагчдад бондыг босгож, олон төрөлжилтийг бий болгож чадна.
Зорилтот хугацааны хүрэх эрсдэлийн эрсдэл
Зорилтот хугацаатай сангууд нь эрсдэлгүй байдаг. Тэд хугацаа нь дуусах үед хөрөнгө оруулагчдад урьдчилан тодорхойлсон мөнгөний хэмжээг буцаахыг эрэлхийлдэггүй учраас порпорцион дахь нэг буюу түүнээс дээш тооны бондыг хүчингүй болгосны дараа эргэж төлөгдсөн үндсэн хөрөнгө нь анхны хөрөнгө оруулалтын хэмжээнээс бага байж болно.
(Энэ эрсдэлийг зөвхөн өндөр үнэлэгдсэн бондод хөрөнгө оруулалт хийхээр төлөвлөсөн дуусгавар болох хөрөнгөнд зориулж хөрөнгө оруулалт хийх замаар багасгаж болно) Мөн түүнчлэн аливаа сан нь сангийн туршид худалдан авалт хийх, худалдах нь алдагдлын эрсдэлтэй адилаар эдгээр сангууд хэлбэлзэх болно. Дуусгавар хугацаа өнгөрөх тусам сангийн санхүүжилт илүү тогтворгүй болно. Үүний үр дүнд хөрөнгө оруулагчид өөрсдийн бүх удирдагчид буцааж өгөх ёстой гэсэн үнэмлэхүй баталгаа шаардана. Өөрөөр хэлбэл, богино хугацааны бондын санхүүжилт, зорилтот буюу өөрөөр хэлбэл богино хугацааны бондын санг хуваарилах нь бага хуваарьтай хүүтэй хөрөнгө оруулалтыг хийж болно.
Эдгээр санхүүжилтийг хэрхэн яаж хийх талаар нарийвчлан судалж үзээд 2013 оны S & P AMT-Free Municipal Bond Каталогийн Систем (MUAA) -ийн кейс судалгааны аргаар олж болно. Судалгааг эндээс үзнэ үү.
Зорилтот хугацаатай эх үүсвэрийн сангийн үр өгөөж нь хэлбэлзэлтэй байдаг боловч ерөнхийдөө урт хугацааны санхүүжилт илүү өндөр ургац авчирдаг. Хөрөнгийн одоогийн өгөөжийг олохын тулд гаргагчидын вэбсайтуудыг шалгана уу.
Санхүүжилтийн зардлын харьцаа нь iShares цувралын 0.30%, Guggenheim компанийн бондын цуврал 0.24%, Guggenheim өндөр ургацын цуврал 0.42% байна. Зарим судалгаанаас харахад єндєр менежментийн тєлбєртэй єнгєрсєн сангууд бага єгєєжтэй гэдгийг батлан харуулж байна.
Хөрөнгө оруулалт хийх талаар: Guggenheim BulletShares, iShares and More
БДБ-уудыг брокерын данс үүсгэх замаар худалдан авч болно. Зорилтот хугацаатай бондын ETF-ийн жагсаалт нь дараах байдалтай байна:
Нийслэлийн Бонд
- iShares 2017 S & P AMT Free Municipal Bond цуврал ETF (MUAF)
- iShares 2018 S & P AMT Free Municipal Bond цуврал ETF (MUAG)
- iShares 2019 S & P AMT Free Municipal Bond цуврал ETF (MUAH)
Компанийн бонд
- Guggenheim BulletShares 2017 Corporate Bond ETF (BSCH)
- Guggenheim BulletShares 2018 Corporate Bond ETF (BSCI)
- Guggenheim BulletShares 2019 Corporate Bond ETF (BSCJ)
- Guggenheim BulletShares 2020 Corporate Bond ETF (BSCK)
- Guggenheim BulletShares 2021 Corporate Bond ETF (BSCL)
- Guggenheim BulletShares 2022 Corporate Bond ETF (BSCM)
- iShares 2016 Хөрөнгө оруулалтын анги Байгууллагын өмнөх санхүүгийн нөхцөл Хугацаа ETF (IBCB)
- iShares 2018 Хөрөнгө оруулалтын зэрэглэлийн аж ахуйн нэгжийн хуучин Санхүүгийн улирлын хугацаа ETF (IBCC)
- iShares 2020 Хөрөнгө оруулалтын зэрэглэлийн аж ахуйн нэгжийн хуучин Санхүүгийн тэнцлийн хугацаа ETF (IBCD)
- iShares 2023 Хөрөнгө оруулалтын зэрэглэлийн аж ахуйн нэгжийн өмнөх Санхүүгийн байдал Нэр томъёо ETF (IBCE)
- iSharesBond 2016 Аж ахуйн нэгжийн хугацаат ETF (IBDA)
- iSharesBond 2018 Corporate Term ETF (IBDB)
- iSharesBond 2020 Corporate Term ETF (IBDC)
- iSharesBond 2023 Corporate Term ETF (IBDD)
Өндөр хүүгийн бонд
- Guggenheim BulletShares 2017 High yielding корпорацийн бонд ETF (BSJH)
- Guggenheim BulletShares 2018 Корпорацийн Бондын Их Сургууль (BSJI)
- Guggenheim BulletShares 2019 Өндөр Жишиг Корпорацийн Бонд (BSJJ)
- Guggenheim BulletShares 2020 Корпорацийн Бондын Их Сургууль Бонд (BSJK)
Энэ сайтын тухай мэдээллийг зөвхөн хэлэлцүүлгийн зорилгоор өгөх бөгөөд хөрөнгө оруулалтын зөвлөгөө гэж ойлгож болохгүй. Ямар ч тохиолдолд энэ мэдээлэл нь үнэт цаасыг худалдан авах эсвэл худалдах зөвлөмжийг илэрхийлдэг. Хөрөнгө оруулалтын өмнө санхүүгийн болон татварын зөвлөхтэй үргэлж ярь.