Та ETF болон хамтын сан хоорондын ялгааг ойлгож байна уу?
Бидний асуулт бол "ETFs ба хамтын сангуудын хооронд мэтгэлцээнийг идэвхтэй менежменттэй тэмцэх удирдлагын идэвхтэй мэтгэлцээн байх уу? Хэрэв тийм бол хөрөнгө оруулалтын аль хувилбарыг сонгох вэ?
ETF эсвэл хамтын сан? "
Deloitte's Study: ETFs ба Mutual Funds
Дэлхийд хамгийн том мэргэжлийн үйлчилгээ үзүүлэгч байгууллагуудын нэг Делоитт 2009 онд хөрөнгө оруулагчид ETF болон харилцан санхүүжилтийг сонгох эсэх талаар 2009 оны судалгааг нийтэлсэн. Делоиттегийн ажил нь эхлэгчдэд зориулсан маш сайн судалгаа, баримтыг хамардаг - энэ сэдвийг тодорхой харуулсан. Харамсалтай нь таны багцад зориулсан ETF эсвэл харилцан санхүүжилтийг худалдан авах эсэх талаар шийдвэр гаргах гэсэн оролдлого нь танд хэрэгтэй хувийн хэвшлийн мэдээллээр хангаж чадахгүй болно.
Deloitte-ийн судалгаагаар бий болгох-гэтлэх процесс, эрх бүхий оролцогчдын үүрэг, ETF-ийн гурван өөр бүтцийг тайлбарлах болно. Хөрөнгө оруулагчид ETF-г худалдаж авахыг яагаад сонгож болох, яагаад хөрөнгө оруулагчийн хувьцааг худалдаж авахыг сонгох вэ гэдгийг шударга харуулж байгаа юм.
Делоитегийн судалгаа бол ETF-ийн харилцан санхүүжилтээс юугаараа ялгаатай байгаа талаар илүү ихийг мэдэхийг хүсч байгаа юм.
Гэхдээ аль төрлийн хөрөнгө оруулалтын сонголтыг сонгох - хэрэв зөвхөн нэгийг нь сонгох юм бол идэвхгүй менежментийн хэв маягийн талаархи илүү асуулт байдаг бөгөөд энэ нь харилцан үл хамаарах зүйл биш юм. Зарим хөрөнгө оруулагчид өөрсдийн хөрөнгийн биржийг байгуулахын тулд ETF болон хамтын санг эзэмшихээр сонгож болно. Товчхондоо, ETF болон хамтын сангуудын хоёулангийн давуу болон дутагдалтай талуудыг шалгах нь хөрөнгө оруулалтын тодорхой стратеги нь танд хамгийн сайн тохирох эсэхийг шийдэхэд туслах болно.
Идэвхтэй ба идэвхтэй; ETFs ба харилцан солилцооны сангууд
Хэрэв та ETFs эсвэл хамтын сангуудад хөрөнгө оруулахад хамгийн тохиромжтой эсэхийг шийдэх шаардлагатай бол эхний алхам нь идэвхтэй хөрөнгө оруулалтын идэвхтэй стратегийг ойлгохыг шаарддаг. Хэрэв та идэвхтэй менежментийг идэвхитэй менежменттэй гэдэгт итгэдэг бол (өөрөөр хэлбэл, тодорхой хувьцааг сонгохдоо өргөн хүрээтэй индексээр сонгож байгаа хэн нэгэнд үнэ цэнэтэй гэж үздэг), дараа нь харилцан санхүүжилтийг илүүд үзэх болно (Тиймээ, хэд хэдэн идэвхтэй менежменттэй ETFs байдаг боловч хангалттай биш Энэ үед сонгох).
Хэрвээ та хөрөнгө оруулалтыг идэвхтэй удирдаж чаддаг гэдэгт итгэлтэй байвал (энгийнээр нь энэ "индексжүүлэлт" гэж нэрлэе) гэж үзвэл, хөрөнгө оруулалтын сонголтоо хийхээсээ өмнө хамтын санг индексжүүлэх хэрэгтэй. Өөрөөр хэлбэл, ETFs хямд, илүү үр ашигтай хэмнэлттэй гэх мэт заналхийллээс ангижрахгүй байх нь өргөн хүрээний индексүүд болон индексүүдийн харилцан сангуудын (Энд зардал, татварын үр ашгийн талаар).
Шийдвэрийн мод: ETFs ба Mutual Funds
Тиймээс ETF-ийн эсрэг арга хэмжээнээс хамааран харилцан санхүүжилтийн маргаан нь ETF болон хамтын сан хоорондын шийдвэрийг гаргах явдал юм. Хэрэв та индексийн санг хамгийн сайн сонголт гэж үзвэл дараагийн алхам нь бага зардлын харьцааг олох явдал юм.
Гэхдээ худалдааны зардлыг санаарай. Хөрөнгө оруулалтын дансаа эзэмшдэг брокер эсвэл хамтран санхүүжүүлэгч компаниасаа шалтгаалан ETF эсвэл хамтын сантай холбоотой арилжааны төлбөр байж болно. Тиймээс та худалдан авахаасаа өмнө эдгээр хураамжийг олохыг хүсч байна.
Жишээлбэл, хэрэв та сард нэг удаа хувьцаа худалдаж авбал та худалдан авалт хийх бүрдээ $ 7.95 арилжааны хураамж төлдөг ETF-г сонгох боловч индексжүүлсэн индекс нь тийм хураамжгүй, индекс нь харилцан сан нь илүү сайн байх болно сонголт.