Зохицуулагчид таныг хамгаалах ёстой
Уолл Стрийтэд хэний нуруун дээр ирсэн бэ? Хөрөнгийн зах зээл дээр консалтингуудаас хамгаалж, хувьцааны брокеруудыг хэн хамгаална вэ? Хувь хүний хөрөнгө оруулагчдын анхаарлыг татахад төвөгтэй зохицуулалтын бүтэц бий.Энэ системийг хэрхэн ажиллуулах нь заримдаа маргаантай байдаг; Гэсэн хэдий ч, энэ нь хөрөнгө оруулагчдын дийлэнх нь ажиллана. Хэдийгээр бид Нью-Йоркийн хөрөнгийн бирж дээр зах зээлийн мэргэжлийн компаниудын хувьцааг 240 сая доллараар торгож, тэдний ашиг сонирхлыг хамгаалахын тулд торгууль төлж байгаа ч биднийг хэрхэн хамгаалж байгааг харахад хэцүү байдаг.
Хэрэв та харилцан пүүсийн захирлуудыг уншсан бол зах зээлээ зах зээлд гаргасны дараа арилжаа хийдэг (том биш-үгүй) эсвэл хөрөнгийн брокерын арилжаатай ахмад настны тэтгэвэрт гарах дансыг хаадаг тул та хаана байнгын хяналт тавьдаг вэ?
Өндөр зохицуулалттай
Гэсэн хэдий ч үнэт цаасны салбар нь АНУ-ын хамгийн зохицуулалттай бизнесүүдийн нэг юм.АНУ-ын Конгресс нуруулдана. Бүтэц зохион байгуулалтын ихэнхийг бий болгосон бөгөөд энэ нь аж үйлдвэр хэрхэн үйл ажиллагаагаа явуулахад нөлөөлдөг гол хуулиудыг дамжуулдаг. Энэ нь Үнэт Цаас, Хамтын Ажиллагааны Комисс болон зохицуулах үүрэгт хамаарах бусад агентлагуудын төсөвт эрх олгодог.
Үнэт цаасны хороо нь үнэт цаасны салбарын хяналтыг хариуцдаг дээд байгууллага юм. Энэ нь шинэ үнэт цаасыг бүртгэж, улсын компаниудын гаргаж буй бүх бичиг баримтуудыг, тухайлбал жилийн болон улирлын тайлангуудаар зохицуулдаг.
Үнэт цаасны хороо
Үнэт цаасны хороо нь хөрөнгийн бирж болон аливаа үнэт цаасыг борлуулахтай холбоотой аливаа байгууллагад хяналт тавина. Түүнчлэн компаниуд үнэт цаасыг борлуулахтай холбоотой хатуу дүрэм журмыг дагаж мөрдөхийг баталгаажуулахын тулд зар сурталчилгаа, маркетингийн хяналтыг хянаж байдаг.Дараагийн шатанд Санхүүгийн салбарын зохицуулах газар (FINRA). Энэ нь Үнэт цаасны дилерийн Үндэсний Ассоциаци 2007 онд Нью Йоркийн Хөрөнгийн Биржийн зохицуулалтын үүрэгт нэгдэн нийлсэн үед байгуулагдсан.
Энэ нь үнэт цаасны салбарыг цагдан хянах үүрэг бүхий салбарын өөрийгөө зохицуулах байгууллага юм.
FINRA нь хувьцааны брокер, бусад салбарын мэргэжилтнүүдийн стандартыг тогтоож, шалгалтын дараа лиценз олгодог.
Ямар ч нохойгүй
FINRA бол шүдгүй бүлэг биш юм. Тэд ёс зүйгүй зан авирын төлөө хувь хүмүүс, байгууллагуудыг нарийн шалгаж, лицензийг хүчингүй болгох чадвартай байдаг.Байгууллага нь ихэвчлэн ёс зүйгүй, хууль бус үйлдлээр үйлчлүүлэгчдийнхээ зан авирын талаар гомдол гаргаж болдог. FINRA нь хууль бус худалдаа, хууль бус үйл ажиллагааг илрүүлэхийн тулд гишүүн компаниудын худалдааны үйл ажиллагааг хянаж байдаг.
Хувь хүний солилцоо нь мөн өөрийн үйл ажиллагааны хүрээнд зохицуулалтын хяналтын нарийн төвөгтэй үйл ажиллагаа юм. Үүнд хяналт шинжилгээ хийх болон бусад алхмууд нь худалдан авагч нь шударга хэлцлийг олж авахад оршино.
Хувь хүмүүс
Хувь хүмүүс мөн үнэт цаасны хэлтэстэй байдаг боловч ихэвчлэн FINRA шиг нарийн төвөгтэй байдаг. Ихэнхдээ төрийн хил хязгаар дотор зарагдах үнэт цаасыг бүртгэж, бүртгэдэг боловч энэ нь төрөөс ялгаатай байх болно.Хамгаалалтын эцсийн алхам нь брокерийн түвшинд байна. Пүүс бүр тодорхой бүртгэл хөтлөх, үйл ажиллагааны хяналт, шалгалтыг гүйцэтгэхийн тулд брокерууд нь хууль эрхзүйн болон ёс зүйн удирдамжийн хүрээнд ажилладаг байх ёстой.